주식형 투자신탁

• 투자신탁사에서 취급하는 상품으로 신탁재산을 증권시장에 상장된 주식이나 채권 등에 일정비율로 투자, 운용하여 발생되는 수익금을 전액을 실적 배당하는 상품
• 수익성과 환금성이 동시에 갖춘 신탁 상품을 말하고 싶지만 고수익 고위험인데다가 수수료가 높다는 점이다.

특징

 

1. 주식투자와 비슷하다. : 주가 상승시 상승률보다 높은 수익률을 낼 수 있다만 반대로 높은 손실을 볼 수 있다. (=고위험 고수익)

 

2. 전문지식과 노하우를 가진 투자신탁사에게 자금을 맡겨야 한다.

 

• 뛰어나고 오랜된 투자신탁사 경우 우량유가증권이나 채권에 분산 투자, 증시변화에 탄력적으로 대응하여 위험을 최소화 할 수 있다.
• 배분되는 수익률이 일정하지 않다만 그 대신 고율 배당(高率 賠當)이 예상되는 주식에 우선투자하므로 비교적인 높은 수익률 기대

분류

 

1. 추가 설정 여부 따라

 

a. 추가형 : 자유매매와 추가설정 가능

b. 단위형 : 신규절정시 저축 가능 하고 추가 설정이 불가

 

2. 입금방식에 따라

 

あ. 거치식 : 일정금액을 시중은행 정기예금식으로 일시거치 방식

  → 회계처리시 단기금융상품으로 처리한다.

い. 임의식 : 수시 입충금이 가능한 방식

 → 회계처리시 단기금융상품으로 처리

う. 적립식 : 매월 일정금액을 적립하는 방식

 → 회계처리시 단기금융상품이나 장기금융상품으로 처리

  

3. 운영방식에 따라

 

ㄱ. 매출식 : 펀드 규모를 미리 설정하고 한도내에서 수익증권 발행

ㄴ. 모집식 : 모집기간을 미리 설정 그 모집된 펀드 자금으로 운영

 

매매

 

1. 수익증권은 최저 1천좌(佐) 이상으로 발행

 → 수익증권 매매는 신탁 자산의 질적 재산가치를 나타는 기준가으로 되기 때문이다.

 

2. 기준가 공식(단, 신탁 재산에 편입되는 주식이나 채권)

 

(주식 시가 상당액 +  공사채 시가 상당액) + (배당금 + 이자 + 매매이익 + 평가 이익) - (재경비 + 신탁보수 + 매매 손실액 + 세금 + 기타 비용) / 수익증권 발행 총 좌