자산구성(포트폴리오) 방법과 그 정의: 가변비율법의 정의와 구성

•        공격적 부문과 방어적 부문과의 비율을 주가등락에 따라 변화시켜 두 비율을 변동시키는 방법

•         일정기준을 두며 최소-최대비율을 0~100범위 내에서 적정 비율을 선택하며 매매 시 선택된 적정비율에 따라 매매가 이루어져야 한다.

구성과 자산구성(포트폴리오)의 변동의 예

 

국면	행동기준
	공격적 기준	방어적 기준	기준
상승	8	2	1200P이상
횡보	5	5	1200~1250이내
하락	2	8	1200이하 또는 이내

 

구성된 자산구성(포트폴리오) 변화

시장구분	주가지수	A기업	B기업	현금	합	기준
하락	1190	18	72	100	1000	2:8
총액변동
횡보	1215	11	81	100	1020	8:2
장세변동
상승	1300	58	51	100	1190	5:5
장세변동
		872	218	100	1190